Royal Dutch

ABN Amro introduceert knock-in reverse exchangeable securities op aandelen Royal Dutch met een looptijd t/m 17 december 2004. Het knock-in principe houdt in dat wanneer gedurende een vooraf vastgestelde periode (de observatieperiode) de koers van Royal Dutch een bepaald koersniveau (knock-in niveau) raakt of doorbreekt, de securities overgaan van een knock-in reverse exchangeable security naar een reverse exchangeable security. Het knock-in niveau zal worden vastgesteld op 80% van de officiële slotkoers van Royal Dutch op 10 december 2002. De observatieperiode begint op 17 december 2002 en eindigt op de derde beursdag voorafgaand aan de afloopdatum. De securities vertegenwoordigen een nominaal bedrag van EUR 1.000 en geven recht op een jaarlijkse coupon van 10,00%, betaalbaar gesteld achteraf, voor het eerst op 17 december 2003.

Voor de wijze van aflossing op de afloopdatum zijn twee scenarios van toepassing. Wanneer het knock-in niveau niet geraakt of neerwaarts doorbroken wordt gedurende de observatieperiode, zijn de securities aflosbaar door betaling in contanten a pari. Wanneer het knock-in niveau wel geraakt of neerwaarts doorbroken wordt gedurende de observatieperiode, zijn de Securities naar keuze van de emittent aflosbaar hetzij in contanten a pari, hetzij met een aantal aandelen Royal Dutch. Indicatief is dit aantal aandelen 22,5276, gebaseerd op de officiële slotkoers van Royal Dutch d.d. 21 november 2002. Fracties van aandelen zullen cash worden uitbetaald. Het definitieve aantal aandelen zal worden bepaald op basis van de officiële slotkoers van Royal Dutch op 10 december 2002.

Omvang van de transactie:
EUR 25 miljoen.

Prijsrange:
De securities vertegenwoordigen een nominaal bedrag van EUR 1.000, de uitgifteprijs is 102%.

Inschrijvingsperiode:
De inschrijvingsperiode loopt van 25 november 2002 t/m 10 december 2002, 15.00 uur (vervroegde sluiting is mogelijk).

Notering:
Toelating tot de notering van de Securities op de Officiële Markt van de effectenbeurs van Euronext Amsterdam N.V. is aangevraagd. De Securities zullen voorafgaand aan de toelating tot de officiële notering, na sluiting van de inschrijving, op basis van As, If and When-issued worden verhandeld.

Storting/betaling:
Stortingsdatum is 17 december 2002.

Syndicaatsleden:
Emittent is ABN AMRO Bank N.V., lead manager en ABN AMRO Rothschild.